〔隔夜晨报〕算力再加速与Agent竞赛白热化：隔夜AI板块多线推进

算力基建全线加码，光通信与供电方案密集落地

北美AI巨头新一季度业绩显示，全球AI巨头在数据中心和算力基建上的投入非但没有减缓，反而正在全面加速；作为AI数据中心底座的光模块将直接受益，A股光模块公司继续行走在业绩高增长路上 ^[1]。隔夜多则消息印证这一趋势：

• **英伟达推出DSX POD AI预制工厂设计**：黄仁勋在柏林GTC演讲中发布Vera Rubin DSX POD预安装参考设计产品，含约1000万个零部件、2.8万公斤，内部包含20公里铜缆、3500根线缆和17公里Scale-Out（横向扩展）网络，交付前已完成接线测试装入集装箱，可通过公路运输 ^[2]。美股10月21日盘前英伟达涨超1% ^[2]。
• **800V直流供电架构升级**：英飞凌宣布深化与英伟达合作，推进面向AI数据中心的800伏直流（800 VDC）供电架构，重点开发高压中间总线转换器（IBC，Intermediate Bus Converter），利用氮化镓（GaN）功率半导体提升电源转换效率与功率密度，降低能量损耗及散热需求 ^[3]。
• **光纤需求结构性提升**：2026全球光纤光缆大会披露，数通用光纤占光纤总需求量已超30%，光模块需求快速增长使光纤逐渐成为算力基建交付瓶颈；多模、保偏、超低损、空芯、多芯等特种光纤及配套连接器有望成为主要增长方向 ^[4]。
• **超节点产品密集发布**：中信建投指出，超节点通过扩大ScaleUp（纵向扩展）互联域、统一内存编址（Unified Memory Addressing）并提升柜内互联能力，服务器整机、交换芯片等产业环节将率先受益 ^[5]。

AI Agent赛道白热化，Anthropic与Meta正面交锋

• **Anthropic发布Claude Duet独立应用**：Anthropic宣布Claude Duet现已作为独立应用登陆iOS和安卓平台，同时可在Claude.ai官网访问使用 ^[6][7][8][9]。公司同时与HCLTech签约，合作部署Claude ^[10]。前哈佛AI顾问在离任数周后加入Anthropic监督信托（Anthropic Oversight Trust），公司企业治理与外部监督层面继续扩容 ^[11]。
• **Meta披露Muse用户数据**：扎克伯格透露，Muse的增长、参与度和用户留存率均表现强劲，下载用户中约25%每天使用，预计服务用户将达数十亿人 ^[12][13]；Muse Charm即将推出 ^[14]；不向所有人收费是希望建立大规模使用的个人和企业网络 ^[15]。
• **银行收紧个人Agent（AI智能体）权限**：花旗、美银和摩根大通收紧外部Agent访问客户账户权限，多家银行App出现在豆包手机助手第三方应用屏幕自动化操作的拒绝名单中 ^[16]。活期存款可能因Agent代为打理、比较收益并完成转出而被重新分配，银行低成本资金来源面临挑战 ^[16]。
• **大模型API上新**：超算互联网同步上线DeepSeek-V4.1-Flash-1017与MiniMax M3.1 Flash两款大模型API调用服务；前者除按量计费外同步开放Token Plan包月订阅，限时夜间闲时免费（10月21日~28日每晚21:00~09:00）^[17]。

特斯拉放缓资本支出，马斯克披露AI路线图

• **资本支出目标下调**：特斯拉Q3仅支出47.3亿美元，低于分析师平均预期的79.5亿美元，公司将今年资本支出目标调整至约200亿美元，较此前逾250亿美元的目标下调 ^[18]。
• **芯片量产时间表**：马斯克预计2028年6月推出测试芯片，第三季度实现芯片量产 ^[19]。
• **Optimus路线图**：马斯克预计与Optimus相关问题将在2027年底之前得到解决 ^[20]。

AI赋能产业纵深：从药物研发到航运法治

• **AI for Science（AI4S，人工智能驱动科学研究）**：中金研报指出，AI驱动科学研究在生物医药领域是核心方向，建议关注AI4S重塑新药研发智能范式下的三类企业 ^[21]。
• **生物医学研究加速**：PerturbAI与OpenAI及斯克里普斯研究所合作开发AI推理框架，利用数千个智能体并行分析生物实验数据、检索科学文献并提出可验证的研究假设，将进一步合作探索新药物靶点 ^[22]。
• **AIoT（人工智能物联网）端侧新品密集发布**：研报数据显示，AI端侧新品密集发布，分析师看好AIoT相关产业链公司；全球物联网模组龙头2026年Q3单季度业绩创历史新高，有望持续受益AI算力向边缘侧延伸 ^[23]。
• **小米硬核科技投资加码**：雷军表示，过去5年小米在硬核科技研发上投入1055亿元，预计未来5年相关投资会超过2000亿元；截至二季度末，小米全球IoT设备连接数已超11亿台 ^[24]。
• **AI介入航运争议解决**：2026北外滩国际航运论坛"司法与仲裁"分论坛围绕人工智能时代的航运法治与争议解决展开探讨；中国国际法学会会长黄进提出应"以法治的确定性应对技术的不确定性"，并表示国际海事组织《海上自主水面船舶规则》已生效，智能航运治理进入规则落地新阶段 ^[25]。